天宮中的三圣母愛上了人間書生劉彥昌。為了愛情，三圣母不顧二郎神的反對(duì)，帶著寶蓮燈私奔下凡與劉彥昌相會(huì)。

　　七年過去了，他們的孩子沉香漸漸長大，和母親一起過著幸福的生活。突然有一天，二郎神從寶蓮燈的閃光中發(fā)現(xiàn)了他們。為了維護(hù)天規(guī)，他抓走了小沉香，要挾三圣母交出寶蓮燈。無奈之中，三圣母只得把燈交出，并被壓在華山底下。

　　沉香在天宮偶爾從土地神口中得知了自己的身世。在同為人質(zhì)的部落頭人之女嘎妹的幫助下，沉香機(jī)智地與護(hù)燈秦俑周旋，奪回了母親的寶蓮燈，逃離天宮，踏上了尋母之路。征途中，磨難重重。鬼城、荒漠、怪石詭異多端;雪崩、地裂、沙暴恐怖驚人，這一切都沒有磨滅沉香的救母之心。幼年的沉香在經(jīng)歷了種種險(xiǎn)遇之后，終于達(dá)到了天人合一的境界，成長為一個(gè)英勇的少年。

　　孫悟空為沉香的執(zhí)著所感動(dòng)。在他的點(diǎn)撥下，沉香帶著小猴和白龍馬直奔火山，他在嘎妹和部落人民的幫助下，推倒了二郎神的石像，鑄成了神斧。沉香舉起神斧，與二郎神決一死戰(zhàn)。他越戰(zhàn)越勇，令二郎神難以招架。激戰(zhàn)中，二郎神屢施毒計(jì)，欲將沉香置于死地，并搶奪寶蓮燈。在這千鈞一發(fā)之際，寶蓮燈突發(fā)金光瀉進(jìn)沉香體內(nèi)，與沉香合而為一，終于把二郎神打敗。